CFD-Handel
Differenzkontrakte
Was ist CFD-Handel?
CFDs (Differenzkontrakte) sind Finanzderivate, mit denen auf steigende oder fallende Preise eines Vermögenswerts spekuliert wird. Ihr Wert folgt dem zugrunde liegenden Vermögenswert. CFDs bieten Vorteile gegenüber dem direkten Handel mit Vermögenswerten, wie niedrigere Kosten, Hebelwirkung und Diversifizierung.
Beispiel:
Stellen Sie sich vor, der ursprüngliche Preis der Apple-Aktie beträgt 100 $. Sie schließen einen CFD-Vertrag für 1000 Apple-Aktien ab. Wenn der Preis auf 105 $ steigt, beträgt der Betrag der Differenz, der vom Verkäufer an den Käufer gezahlt wird, 5.000 $. Umgekehrt, wenn der Preis auf 95 $ fällt, erhält der Verkäufer die Preisdifference vom Käufer in Höhe von 5.000 $. Der Vertrag impliziert keinen physischen Besitz oder Kauf/Verkauf der zugrunde liegenden Aktien, was es den Investoren ermöglicht, die Registrierung von Eigentumsrechten für das Asset und die damit verbundenen Transaktionskosten zu vermeiden.
Wie funktionieren CFDs?
Handelszeitrahmen und Vertragsablauf
Spotmarkt-CFDs
Diese basieren auf dem sofortigen Echtzeitpreis eines Vermögenswerts. Sie sind in der Regel unbefristet und haben kein festes Ablaufdatum. Über Nacht fallen Finanzierungskosten an, wenn die Position gehalten wird.
Futures-CFDs
Diese basieren auf Futures-Kontrakten und werden typischerweise für mittel- bis langfristige Trades verwendet. Sie haben ein spezifisches Ablaufdatum und verursachen keine Übernachtfinanzierungskosten.
Wie handelt man CFDs?
Der CFD-Handel ermöglicht Spekulationen in beide Richtungen:
Long (Kauf) Positionen
Wenn Sie erwarten, dass der Preis eines Vermögenswerts steigt, eröffnen Sie eine „Kauf“-Position. Sie profitieren, wenn der Preis steigt, und erleiden einen Verlust, wenn der Preis fällt.
Short (Verkauf) Positionen
Wenn Sie erwarten, dass der Preis eines Vermögenswerts fällt, eröffnen Sie eine „Verkauf“-Position. Sie profitieren, wenn der Preis fällt, und erleiden einen Verlust, wenn der Preis steigt.
Arten von Margin
Anfangsmargin
Der Betrag, der zum Eröffnen einer neuen Position erforderlich ist.
Maintenance Margin
Der Mindestbetrag an Eigenkapital, der erforderlich ist, um eine Position offen zu halten. Fällt Ihr Kontostand unter dieses Niveau, kann Ihr Broker einen „Margin Call“ auslösen, der Ihre Positionen automatisch schließen könnte.
CFD-Handelsmärkte
Verfügbare Anlageklassen für den CFD-Handel:
Standard
- Über 100 handelbare Instrumente.
- Schnelle Marktausführung
- Mehrere Auftragsarten
- Betrag in USD/EUR/GBP angegeben
- Spread ab 1,2 PIPs* EURUSD
Mindesteinzahlung $50
Premium
- Über 100 handelbare Instrumente.
- Premium-Ausführung mit Bank-, Brokerage- und Kundenliquidität
- Betrag in USD/EUR/GBP angegeben
- Spread ab 0,0 PIPs* EURUSD
Mindest Einzahlung $500
Ist CFD-Handel profitabel?
Primäre Handelskosten
Spread
Differenz zwischen Kauf-(Angebots-)Preis und Verkaufs-(Bid-)Preis
Kommission
Gebühr zum Öffnen und Schließen einer Position
Übernachtfinanzierung (Haltungskosten)
Gebühr für das Offenhalten einer Spot-CFD-Position über die tägliche Cut-Off-Zeit hinaus
Wie verwaltet man Risiko?
Risikomanagement-Tools
Stop Loss
Schließt eine Position automatisch bei einem vorher festgelegten Verlustniveau.
Trailing Stop
Ein Stop-Loss, das sich mit dem Markt bewegt, wenn Ihre Position profitabel wird.
Guaranteed Stop
Dies garantiert, dass Ihre Position zu einem festgelegten Preis geschlossen wird. Es schützt Sie vor Marktlücken, oft gegen eine zusätzliche Gebühr.
Take Profit
Schließt eine Position automatisch bei einem vorher festgelegten Gewinnniveau.
Hedging mit CFDs
Hedging ist eine Strategie, bei der CFDs genutzt werden, um potenzielle Verluste in einem bestehenden physischen Portfolio auszugleichen.
Zum Beispiel, wenn Sie Aktien besitzen, die an Wert verlieren könnten, könnten Sie eine Short-CFD-Position auf diese Aktie eröffnen. Wenn der Aktienkurs fällt, könnte der Gewinn aus dem CFD den Verlust Ihrer physischen Aktien ausgleichen.
CFD vs. Futures
CFDs und traditionelle Futures-Kontrakte unterscheiden sich erheblich.
An regulierten Börsen gehandelt
Spot-CFD
Futures-Kontrakte
Over-The-Counter (OTC) Handel
Spot-CFDFutures-KontrakteClearinghaus-Risikomanagement
Spot-CFDFutures-KontrakteBrokerabhängiges Gegenparteirisiko
Spot-CFDFutures-KontrakteStrenge Regulierungskontrolle
Spot-CFDFutures-KontrakteFlexible Vertragsgrößen
Spot-CFDFutures-KontrakteStandardisierte Vertragsspezifikationen
Spot-CFDFutures-KontrakteFestes Ablaufdatum
Spot-CFDFutures-KontrakteUnbefristetes Halten ohne Ablauf
Spot-CFDFutures-KontrakteÜbernachtfinanzierung (Swap/Rollover)
Spot-CFDFutures-KontrakteEinmaliges Kommissionsmodell
Spot-CFDFutures-KontraktePhysische Lieferung bei Abrechnung
Spot-CFDFutures-KontrakteBargeldabrechnung verfügbar
Spot-CFDFutures-KontrakteZentralisierte Börsenpreisfestlegung
Spot-CFDFutures-KontrakteBroker-basierte Preisfestlegung
Spot-CFDFutures-KontrakteIndexhandel
Spot-CFDFutures-KontrakteRohstoffhandel
Spot-CFDFutures-KontrakteForex-Handel
Spot-CFDFutures-Kontrakte
| Merkmal | Spot-CFD | Futures-Kontrakte |
|---|---|---|
| An regulierten Börsen gehandelt | | |
| Over-The-Counter (OTC) Handel | | |
| Clearinghaus-Risikomanagement | | |
| Brokerabhängiges Gegenparteirisiko | | |
| Strenge Regulierungskontrolle | | |
| Flexible Vertragsgrößen | | |
| Standardisierte Vertragsspezifikationen | | |
| Festes Ablaufdatum | | |
| Unbefristetes Halten ohne Ablauf | | |
| Übernachtfinanzierung (Swap/Rollover) | | |
| Einmaliges Kommissionsmodell | | |
| Physische Lieferung bei Abrechnung | | |
| Bargeldabrechnung verfügbar | | |
| Zentralisierte Börsenpreisfestlegung | | |
| Broker-basierte Preisfestlegung | | |
| Indexhandel | | |
| Rohstoffhandel | | |
| Forex-Handel | | |
Warum CFDs mit Neex handeln?
Hebelwirkung
Kontrollieren Sie eine große Position mit einer kleinen Anfangsinvestition.
Flexibilität
Potenzial, von sowohl steigenden als auch fallenden Märkten zu profitieren.
Keine Eigentumsbelastungen
Keine physische Speicherung von Vermögenswerten erforderlich.
Hedging
Potenzielle Verluste in einem bestehenden Anlageportfolio ausgleichen.
Erweiterte Öffnungszeiten
Zugang zu Märkten außerhalb der regulären Handelszeiten.